09.07.2019205

«Вклады» в МФО становятся менее доходными: рейтинг на июль 2019 года

За 2-й квартал 2019 года средняя максимальная ставка по вложениями в микрофинансовые компании заметно просела. Теперь в среднем МФО предлагают инвесторам доходность в 18,59% годовых. Но, как обычно, конкретные компании вели себя по-разному. 

Вклады падали по всем фронтам

 Средняя максимальная ставка в банках (топ-10)Средняя максимальная ставка в МФК (24 компании)Коэффициент превышения доходности МФК
на 07 июля 2019 года7,27%18,59%2,56 раза
на 02 апреля 2019 года7,52%18,96%2,52 раза
на 01 февраля 2019 года7,548%18,78%2,49 раза
на 12 декабря 2018 года7,38%19,21%2,6 раза
Изменение, декабрь 2018-июль 2019-0,11%-0,62%-0,04 раза

За прошедший квартал также заметно снизилась ставка и по банковским вкладам, которую рассчитывает ЦБ. Фактически она вернулась на уровень ноября 2018 года.

Эксперты связывают это с общим снижением ставок в экономике: постепенно уменьшается инфляция, подскочившая было в начале года из-за увеличения НДС, понизилась ключевая ставка Центробанка и доходность гособлигаций. Не удивительно, что в такой ситуации банки не готовы принимать вклады по прежним ставкам и пытаются нащупать хрупкое равновесие между собственной выгодой и интересами вкладчиков.

Но если банки действуют более-менее синхронно, повышая или понижая ставки, то у микрофинансовых компаний изменение доходности диктуется не только рынком, но и ситуацией в той или иной компании.

Минус 2

Свой вклад в уменьшение средней ставки вложений в микрофинансовых компании внес и тот факт, что с апреля по июнь из реестра были исключены 2 МФО, которые раньше участвовали в нашем рейтинге и предлагали доходность сильно выше рынка.

Уход с рынка компании Финдрим (она же О’Мани) прошел практически незаметно — эта МФК в последние месяцы не вела никакой заметной деятельности и с инвесторами работала крайне вяло. А вот «отстрел» микрофинансовой организации «МаниФанни Онлайн» стал довольно заметным событием. Эта компания много лет активно рекламировалась на портале Банки.ру, получала (покупала?) различные премии и вообще отличалась активной позицией. Сейчас активной позицией отличаются кредиторы этой компании, которые настроены, если не вернуть свои деньги, то примерно наказать ее бывшего гендиректора Александра Шустова.

Финансовые показатели Мани Фанни были довольно странными уже как минимум пару последних лет. А за несколько месяцев до «отзыва лицензии» у Мани Фанни начались явные проблемы с ликвидностью, о чем мы не раз писали.

Лидеры повышения: тайное стало явным

КомпанияМаксимальная ставка, апрель 2019Максимальная ставка, июль 2019Изменение
МаниМен14%18%+4%
Саммит (Доброзайм)19%21%+2%
Кредит 91120%22%+2%
Вэббанкир19%20%+1%
Экофинанс20,5%21%+0,5%

В нашей таблице лидеров по повышению ставок первую строчку заняла компания Мани Мен, которая добавила сразу +4% пункта в доходности. Правда, тут скорее Мани Мен просто «легализовал» то, что клиентам давно предлагалось в индивидуальном порядке полуофициально. Теперь ставка в 18% годовых доступна всем.

Таким образом, Мани Мен решил перетянуть на свою сторону инвесторов, которые стали уходить в другие микрофинансовые компании. Напомню, что у ближайших конкурентов Мани Мен похожие ставки действовали уже давно: БыстроДеньги предлагают 18%, Миг Кредит 17%, Кармани 19%.

МФК Саммит (Доброзайм) и Вэббанкир, также поднявшиеся доходность «вкладов», фактически просто вернули их  на тот уровень, который был у них несколько месяцев назад. Тогда компании решились на эксперимент и снизили выгодность инвестиций. Теперь же решили отыграть назад.

А вот причина, по которой увеличила ставки микрофинансовая компания Кредит 911, может быть иной. Как мы уже писали, в компании разгорелся корпоративный конфликт и ей может срочно требоваться новая ликвидность.

Оригинально поступает и МФК «Экофинанс». Формально не повышая ставки, компания регулярно объявляет и продлевает акции для «вкладов» на 3 года. Сейчас и до конца лета Экофинанс предлагает по таким инвестициям +1% ставке, что на 0,5% пункта больше, чем по предыдущей весенней акции.

Акцию с повышенной ставкой в июне устраивала и Кармани. Но в наш рейтинг компания не попала, потому что к моменту написания материала, акцию она уже завершила, а обычные ставки в Кармани остались без изменений.

Лидеры понижения: отбиваем всякую охоту

КомпанияМаксимальная ставка, апрель 2019Максимальная ставка, июль 2019Изменение
До Зарплаты20,5%16,5%-4%
Джой Мани22,5%19,5%-3%
Кредитех Рус15%13%-2%
 

Микрофинансовые организации, которые снижали ставки во 2 квартале 2019 года, похоже, делали это чтобы окончательно отбить охоту в них инвестировать.

Так, питерская МФК «До Зарплаты» рубанула доходность сразу на 4% пункта. В 1 квартале эта компания также отметилась понижением на 1,5% пункта. Таким образом, с начала года она отминусовала 5,5% пункта доходности. И теперь предлагает инвесторам максимум 16,5% годовых.

Еще ниже уронил ставки и Кредитех. Эта микрофинансовая компания, которая постепенно сворачивает деятельности и расстаётся с инвесторами, видимо, решила, что и при 15% годовых, которые она предлагала раньше, все равно находятся желающие в нее вложиться. Теперь инвестировать в нее можно максимум под 13% в год. Такая ставка выглядит откровенно запретительной.

На 3% пункта упала и доходность вложений в МФК «Джой Мани». Компания, некогда предлагавшая одни из самых высоких ставок на рынке, теперь дает до 19,5% годовых. Ставка вполне рыночная. Но большой очереди желающих вложиться в Джой Мани не наблюдается.

 

Итог: ловим горячие предложения

Можно увидеть, что при общем снижении ставок, на рынке микрофинансовых компаний  то и дело появляются интересные предложения от различных компаний. В ряде случае это может быть постоянным повышением ставки, в ряде случае акционным.

!!! В дополнение к этому — по большинству микрофинансовых компаний доступны дополнительные бонусы для пользователей MfoGuru.com. Узнать о том, какой может быть ваша дополнительная выгода, можно, заполнив форму ниже или написав на почту: mfoguru@yandex.ru

 

Как считалась средняя максимальная ставка:

1. Ставка рассчитывается как среднеарифметическая по 22 МФО.

2. В каждом МФО учитывается максимальная ставка на базовую сумму инвестирования (1,5 млн рублей). Срок инвестирования, при котором ставка становится максимальной, может отличаться от компании к компании.

3. Для расчета берутся варианты инвестиций с ежемесячной выплатой % (по практике, их выбирает 95% инвесторов)

4. Данные берутся с официальных сайтов МФО. Различные бонусы и преференции (в том числе для читателей MfoGuru.com) не учитываются.

5. Ставки берутся до вычета налогов («грязными»).

Важная информация

Как правило, более высокая доходность означает более высокий риск. Особенно в тех случаях, когда ставки отдельных компаний сильно превышают среднюю «температуру по больнице».

Поэтому принимать решение об инвестировании в МФК на основании только высокой доходности не стоит. Желательно изучить деятельность компании и ее финансовую устойчивость.

 

Статья была полезной? Поделитесь с друзьями;)

Оставить комментарий

Пожалуйста, авторизуйтесь чтобы добавить комментарий.
Войти с помощью: 
  Подписаться  
Уведомление о

Другие материалы

Mfoguru.com использует куки-файлы, чтобы улучшить ваше взаимодействие с сайтомOK